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获深交所合规确认新三板教育培训第一股借壳上市成功在即?

※发布时间:2020-1-4 14:00:21   ※发布作者:habao   ※出自何处: 

  10月29日,创业板公司山鼎设计发布公告称,山鼎设计控股股东、实际控制人车璐、袁歆与华图宏阳投资有限公司(以下简称“华图投资”)于9月3日签署的《股份转让协议》,目前已获得深圳证券交易所合规性确认。

  据悉,华图投资是华图教育的全资子公司。这也就意味着,华图教育借壳上市的决策程序和政策审核已全部通过。

  根据披露的《股份转让协议》,车璐、袁歆将其持有的上市公司共计2496万股股份(其中车璐持有606 万股、袁歆持有1890万股)转让予华图投资,华图投资将取得上市公司30%的股权。总交易对价7.5亿元,华图投资将以3000万元、2.4亿元、4.8亿元三期向车璐、袁歆支付交易价款。

  在此番取得深交所的合规确认意见书后,华图投资将在两个交易日内将第三期4.8亿元的支付交易价款转让给车璐、袁歆。转让完成后,华图投资将取得上市公司 30%的股权。此次受让股份总对价为7.5亿元,即30.05元/股。

  据显示,华图教育以职业教育为核心,主营业务涵盖了公务员、事业单位、教师、医疗、金融、部队等各类职业招录考试培训和职业技能培训。

  早在2014年,华图教育就挂牌新三板,成为了新三板教育培训第一股。在新三板挂牌期间,华图教育有过两次融资动作。

  第一次是在2016年2月,以24.39元/股的价格融资1.8亿元,发行对象主要是公司高级管理人员。第二次是在2016年11月,以72元的价格融资7亿元,发行对象为5家机构,发行完成后,公司估值达到100.87亿元。而根据华图教育在新三板摘牌前最后一个交易日的股价31.33元/股,其市值最终定格在了134.5亿元。

  事实上,华图教育早在2012年10月就启动了IPO备案,但因当时证监会暂停IPO申报受理,公司首次冲刺IPO就此搁置。

  后来2014年虽然挂牌了新三板,华图教育的A股上市梦也并未停歇。2015年4月,因严重资不抵债而游走在退市边缘的*ST新都公布了重大资产重组方案,华图教育拟作价26.5亿元借壳上市,同时还拟配套资金不超过6亿元用于华图教育在线教育培训平台建设项目及内训体系建设项目。当时华图教育还承诺,2015年至2018年期间的利润数不低于1.8亿元、2.3亿元、3.1亿元及3.4亿元。

  然而,短短两个月后,*ST新都即公告宣布终止此次重大资产重组,终止原因为立信会计师事务所为*ST新都2014年度财务报告出具了无法表示意见的审计报告,同时*ST新都被深交所出具监管函,涉及公司违规和信披不及时。

  这是华图教育首次借壳上市折戟。但现在来看,当时果断放弃*ST新都也是明智之举。此后的*ST新都虽然几经重整和重组试图保壳,但最终还是在2017年被强制退市,逾2万名股东其中。

  吸取了此次教训,华图教育在2017年再次启动了借壳上市的念头。这一次公司选择的不再是濒临退市的“*ST”公司,而是持续盈利且各项财务指标均较好的扬子新材(002652)。2017年2月,扬子新材公告称,正在与华图教育进行重大资产重组,拟换股吸收合并华图教育100%股权。

  不过,此次借壳同样在两三个月内即宣告终止。扬子新材称:“由于华图教育系新三板挂牌公司,股东人数众多,持股分散,沟通协调难度较大,股东未能就业绩补偿事宜达成一致。由于上述客观原因,致使本次交易无法继续进行。”至此,华图教育第二次借壳上市计划失败。

  屡败屡战。就在扬子新材刚刚终止重大资产重组半个月后的2017年5月27日,华图教育发布公告称,审议通过了《关于首次公开发行人民币普通股(A股)股票并在上海证券交易所上市的议案》等33个议案,宣布重启A股IPO。

  2017年9月,新颁布的《民办教育促进法》正式实施,又一次给华图教育的上市带来变数。据相关投行人士透露,华图教育本来认为《民办教育促进法》出台后对上市有所帮助,但执行起来才发现差别很大,特别是在申请相关证照时遇到了阻力,这一因素也让公司再度打消了A股IPO的念头。

  不过,华图教育冲刺资本市场的仍然强烈。2018年2月2日,华图教育从新三板摘牌。随后,同年3月,该公司开始冲刺港股主板IPO上市。但这次并不顺利,随后公司于2018年10月23日再次递交港股IPO招股书。但该公司这次港股IPO之旅仍然不顺利,至今未能如愿以偿。

  就在2019年7月25日,山鼎设计刚刚终止了一次重大资产重组。公司原本拟以发行股份、可转换债券及支付现金相结合的方式购买新三板挂牌公司赛普健身80.35%股份,拟以发行股份及支付现金购买赛普3.23%股权,同时募集配套资金。但随后山鼎设计称,由于近期市场发生了一定变化,交易双方最终未能就本次重组的部分核心交易条款达成一见,公司决定终止此次重大资产重组事项。

  山鼎设计此前公告指出,2019年1至6月,公司初步测算,2019年上半年非经常性损益影响公司净利润约420万元,归属于上市公司股东的净利润预计同比增长36.01%-66%至1112.32万元-1357.58万元。

  可以说双方一个强烈想买,一个强烈想卖,你情我愿,这笔交易就容易成功了。不过也有业内人士分析指出:“目前华图基本完成了上市第一步的股权转让。第二步置换资产才属于借壳上市,同样需要证监会审批。”

  但不管如何,深交所的合规性确认算是给华图教育带来了曙光,这场跑了7年的IPO马拉松看来或许结束在即了。脖子上有痣代表什么